ARK Invest Europe marque un tournant dans l’accès aux investissements sur les marchés privés avec le lancement de l’ARK Private Innovation ELTIF, un fonds qui débute avec deux noms de poids : SpaceX et Databricks.
Cette initiative représente une étape décisive pour offrir aux investisseurs européens, et pas seulement, la possibilité de participer à la croissance des entreprises les plus innovantes avant qu’elles n’entrent en bourse.
Summary
Les Premiers Choix : SpaceX et Databricks
SpaceX : Révolutionner l’Économie de l’Espace
SpaceX se distingue par sa capacité à transformer l’accès à l’espace grâce à des véhicules de lancement réutilisables et à une fréquence de lancements en constante augmentation.
L’investissement d’ARK repose sur la conviction que l’amélioration continue de la réutilisabilité peut réduire structurellement le coût marginal par kilogramme en orbite, élargissant ainsi le marché potentiel pour les services spatiaux.
Avec la réduction des coûts de lancement, des secteurs comme les communications satellitaires, l’observation de la Terre, la défense et les infrastructures spatiales deviennent économiquement viables.
En particulier, Starlink émerge comme une plateforme commerciale en forte croissance pour la connectivité globale, tandis que Starship vise à augmenter encore la capacité de charge et la réutilisabilité, renforçant la position de SpaceX en tant que leader dans l’infrastructure spatiale intégrée.
Databricks : Au Cœur de la Transformation de l’IA
Databricks opère une plateforme unifiée pour l’analyse des données et l’intelligence artificielle, intégrant ingénierie des données, analytics et machine learning dans un environnement unique.
Dans un contexte où les entreprises centralisent les données et déploient des applications d’intelligence artificielle à grande échelle, des plateformes comme Databricks se placent au cœur de l’écosystème AI d’entreprise. L’investissement d’ARK reflète la conviction que des infrastructures de données évolutives et des logiciels natifs pour l’AI sont des éléments clés pour la croissance de la productivité à long terme.
Un Changement Épocal sur les Marchés des Capitaux
Les deux entreprises représentent une tendance de plus en plus évidente : de nombreuses entités parmi les plus influentes atteignent une échelle significative et une maturité de revenus tout en restant privées.
En conséquence, une part croissante de la création de valeur guidée par l’innovation se produit avant l’IPO. ARK Invest, avec sa stratégie, permet aux investisseurs d’accéder à cette phase cruciale du développement de l’entreprise.
Un Fonds Diversifié et Géré Activement
L’ARK Private Innovation ELTIF est conçu pour construire et gérer activement un portefeuille diversifié, avec environ 80 % d’exposition à des sociétés privées de stade intermédiaire et avancé, et les 20 % restants à des sociétés publiques à forte conviction.
Le fonds investit principalement directement dans les entreprises privées, évitant les véhicules d’investissement tiers pour garantir une plus grande transparence et réduire les coûts pour les investisseurs.
Un Modèle Ouvert et Accessible
Structure Semi-Liquide et Transparence
Le fonds se présente comme un véhicule « evergreen » semi-liquide, offrant des fenêtres de remboursement trimestrielles et une transparence de portefeuille sans précédent. Grâce à l’écosystème de recherche ouverte d’ARK, même les investisseurs particuliers peuvent accéder à des opportunités qui, jusqu’à récemment, étaient réservées aux investisseurs institutionnels.
Large Distribution en Europe
L’ARK Private Innovation ELTIF a été notifié et rendu disponible dans de nombreux pays de l’Espace Économique Européen, y compris l’Autriche, la Belgique, la France, l’Allemagne, l’Italie, l’Espagne et bien d’autres. Le fonds peut être distribué par des banques privées, des gestionnaires de patrimoine et des conseillers financiers, atteignant ainsi un large éventail d’investisseurs, y compris ceux classés comme retail selon la réglementation MiFID.
Une Pipeline Riche en Innovation
ARK Invest ne s’arrête pas à SpaceX et Databricks. L’entreprise évalue un large pipeline de sociétés privées en phase avancée actives dans les secteurs de l’intelligence artificielle, de la robotique, du stockage énergétique et des technologies multiomiques. Ce pipeline reflète la profondeur de la plateforme de recherche d’ARK et l’accès construit en plus d’une décennie d’investissements dans l’innovation.
Une Approche Intégrée et Collaborative
L’équipe de gestion du fonds, forte d’une expérience dans la gestion de mandats privés pour plus de 1,5 milliard de dollars, adopte un processus de recherche et d’investissement unifié, axé exclusivement sur l’innovation disruptive.
ARK co-investit régulièrement avec les principaux capital-risque mondiaux et se positionne comme un partenaire à long terme pour les entreprises, tant dans la phase privée que publique.
Cette approche intégrée permet de saisir des opportunités d’arbitrage entre les évaluations des marchés privés et publics et de soutenir les entreprises du portefeuille à toutes les étapes de leur cycle de vie.
Les Voix des Protagonistes
Cathie Wood, fondatrice et PDG de ARK Invest, souligne comment SpaceX et Databricks construisent des plateformes fondamentales dans l’espace et l’intelligence artificielle, atteignant une échelle remarquable tout en restant privées.
Wood met également en avant le potentiel de croissance au-delà de ces premiers investissements, grâce à un pipeline d’innovateurs privés qui atteignent des points de bascule cruciaux en 2026.
Charles Roberts, Chief Investment Strategist Private Equity chez ARK Invest, souligne la dévotion décennale de l’entreprise à l’innovation disruptive et l’importance de la recherche ouverte ainsi que de la collaboration avec les meilleurs partenaires de capital-risque pour accéder aux entreprises privées en forte croissance.
Stuart Forbes, Head of ARK Invest Europe, souligne que la majeure partie de la création de valeur dans l’innovation se produit aujourd’hui avant l’IPO, mais que jusqu’à présent, les investisseurs ordinaires n’avaient pas accès à ces opportunités. L’ARK Private Innovation ELTIF comble cette lacune, offrant une structure réglementée et accessible à un public beaucoup plus large.
Un Nouvel Horizon pour les Investisseurs
Avec le lancement de l’ARK Private Innovation ELTIF, ARK Invest Europe ouvre une nouvelle frontière pour les investisseurs européens et mondiaux, offrant un accès direct à des sociétés privées de premier plan comme SpaceX et Databricks.
Grâce à une structure innovante, transparente et accessible, le fonds promet de démocratiser l’accès à l’innovation, permettant à un nombre croissant d’investisseurs de participer à la croissance des entreprises qui façonnent l’avenir.
