Les tensions au Moyen-Orient et l’incertitude économique mondiale poussent à la hausse le prix de Bitcoin, de l’or et du pétrole. De plus, Arthur Hayes prévoit qu’une augmentation des coûts énergétiques pourrait faire monter encore plus la valeur de Bitcoin en monnaie fiduciaire.
Voyons ci-dessous tous les détails.
Summary
L’escalation delle tensioni geopolitiche spinge le prix de Bitcoin et du pétrole
Comme anticipé, les tensions géopolitiques au Moyen-Orient alimentent une croissance significative du prix des matières premières, y compris le pétrole, l’or et même les cryptomonnaies comme Bitcoin.
Selon Arthur Hayes, co-fondateur de l’exchange de cryptomonnaies BitMEX, l’augmentation des prix du pétrole et de l’énergie, causée par une escalade du conflit entre l’Iran et Israël, pourrait avoir des répercussions directes sur le marché des cryptomonnaies.
Conduisant par conséquent à une hausse de la valeur de Bitcoin. Hayes a publié un post sur son blog le 16 octobre 2024, dans lequel il a exposé ses prévisions.
Selon lui, si les principaux gisements de pétrole et de gaz naturel au Moyen-Orient devaient subir des attaques, les prix de l’énergie pourraient augmenter drastiquement.
Ce scénario influencerait non seulement les coûts du pétrole, mais aussi le prix de Bitcoin, qui pourrait croître de manière proportionnelle.
« Que se passe-t-il avec le prix fiat de Bitcoin ? Ça pompe, »
a affirmé Hayes avec assurance. Soulignant en outre que l’énergie stockée sous forme numérique, comme Bitcoin, augmentera de valeur à mesure que l’énergie elle-même deviendra plus coûteuse.
L’analyse de Hayes repose sur un concept clé : Bitcoin est énergie stockée sous forme numérique. Cela signifie que si les prix de l’énergie augmentent, la valeur de Bitcoin en termes de monnaie fiduciaire croît proportionnellement.
Cette théorie repose sur l’idée que le mining de Bitcoin, c’est-à-dire le processus d’extraction de la cryptomonnaie, dépend directement de la consommation d’énergie. Par conséquent, dans un contexte où l’énergie devient plus précieuse, Bitcoin pourrait également devenir plus précieux.
En particulier, Hayes a souligné que la rentabilité du minage de Bitcoin a tendance à varier en fonction des changements de la difficulté du processus d’extraction, qui est influencée par le taux de hachage du réseau.
Si le coûts de l’énergie augmentent, certains opérateurs de mining pourraient être contraints d’éteindre leurs machines, réduisant ainsi le taux de hash global du réseau.
Cela, à son tour, abaisserait la difficulté du mining. Rendant ainsi l’extraction de Bitcoin plus facile et potentiellement rentable pour d’autres opérateurs, malgré les coûts énergétiques élevés.
Une comparaison historique : les crises pétrolières des années ’70
Pour soutenir son analyse, Hayes a fait un parallèle avec les grands gains dans les matières premières survenus entre 1973 et 1982, pendant les crises pétrolières causées par l’embargo pétrolier arabe et la révolution iranienne.
Durante quel periodo, i prezzi del petrolio aumentarono del 412%, mentre l’or crebbe del 380%. Réfléchissant donc une corrélation claire entre les matières premières et les périodes d’instabilité géopolitique.
Bien que Bitcoin n’ait pas été présent lors des crises pétrolières des années ’70, Hayes a souligné que la cryptomonnaie a déjà montré une certaine corrélation avec les matières premières pendant les périodes inflationnistes.
Dans ces contextes, les investisseurs ont tendance à rechercher des valeurs refuges pour protéger leur capital de l’érosion du pouvoir d’achat des devises fiat.
Le conflit au Moyen-Orient n’est pas seulement une question de sécurité régionale, mais a également des implications significatives sur les marchés énergétiques mondiaux.
Si le pétrole provenant du Moyen-Orient devait être retiré du marché, Hayes prévoit que la blockchain de Bitcoin continuera à fonctionner sans interruption.
En particulier, en maintenant au moins sa valeur par rapport à l’énergie et probablement augmentant de valeur en termes de monnaie fiat.
Cette capacité de Bitcoin à fonctionner indépendamment des facteurs géopolitiques et énergétiques est l’une des raisons pour lesquelles il est souvent considéré comme une sorte de refuge sûr numérique.
En période d’incertitude économique et géopolitique, de nombreux investisseurs se tournent vers Bitcoin comme alternative aux devises traditionnelles, dont les économies peuvent être plus facilement influencées par les événements mondiaux.
Évolution du prix de Bitcoin et des matières premières
Les récents développements sur les marchés énergétiques et financiers semblent confirmer une partie des prévisions de Hayes.
Les prix du pétrole ont baissé cette semaine, avec le West Texas Intermediate (WTI) enregistrant une baisse de 3,7%, portant le prix à 71,09 dollars le baril le 17 octobre, selon Oilprice.com.
Tuttavia, Bitcoin ha guadagnato oltre l’8% nello stesso periodo, superando i 68.000 dollari nelle prime contrattazioni del 18 ottobre, segnando un significativo rialzo rispetto alle settimane precedenti.
Le marché de l’or a également enregistré une tendance similaire. L’or a atteint un nouveau record historique, atteignant 2.711 dollars l’once le 17 octobre.
Tout cela car poussé par la demande croissante de biens refuges de la part des investisseurs préoccupés par l’incertitude concernant les élections imminentes aux États-Unis et par les tensions croissantes au Moyen-Orient.
Comme l’a affirmé Nitesh Shah, stratège des matières premières de WisdomTree,
« l’or est souvent l’endroit où aller en temps d’incertitude ».
